De effektiv ränta Det är räntan som faktiskt tjänas eller betalas på en investering, lån eller annan finansiell produkt på grund av resultatet av sammansättningen under en viss tidsperiod. Kallas också effektiv ränta, effektiv årlig ränta eller motsvarande årlig ränta..
Den effektiva räntan är ett sätt att bekräfta den årliga räntan så att effekterna av sammansättning beaktas. Den används för att jämföra den årliga räntan mellan lån med olika sammansättningsperioder (vecka, månad, år etc.).
Med den effektiva räntan är den periodiska räntan årlig med hjälp av sammansättning. Det är standarden i Europeiska unionen och i ett stort antal länder runt om i världen..
Den effektiva räntan är ett analogt koncept som också används för spar- eller investeringsprodukter, såsom ett insättningsintyg. Eftersom varje lån är en investeringsprodukt för långivaren kan termen användas för att tillämpa den på denna transaktion, vilket ändrar synvinkeln.
Artikelindex
Den effektiva räntan är ett viktigt begrepp inom finansiering eftersom den används för att jämföra olika produkter, såsom lån, kreditrader eller investeringsprodukter som insättningsintyg, som beräknar sammansatt ränta på olika sätt..
Till exempel, om investering A betalar 10%, sammansatt månad och investering B betalar 10,1%, sammansatt halvårsvis, kan den effektiva räntan användas för att bestämma vilken investering som faktiskt kommer att betala mer under året..
Den effektiva räntan är mer exakt i finansiella termer, med hänsyn till effekterna av sammansättning. Det vill säga att ta i varje period att räntan inte beräknas på huvudkapitalet utan på beloppet från föregående period, inklusive ränta och ränta..
Detta resonemang är lätt att förstå när besparingar övervägs: ränta beräknas varje månad och spararen tjänar ränta på föregående periods ränta varje månad..
Som en effekt av sammansättning representerar räntan under ett år 26,82% av det ursprungliga beloppet, istället för 24%, vilket är den månatliga räntan på 2%, multiplicerat med 12.
Den effektiva årliga räntan kan beräknas med hjälp av följande formel:
Effektiv hastighet = (1 + (i / n)) ^ (n) - 1.
I denna formel är i lika med den fastställda nominella årliga räntan, och n är lika med antalet sammansättningsperioder under året, som vanligtvis är halvårsvis, månadsvis eller dagligen.
Fokus här är kontrasten mellan effektiv ränta och i. Om i, den årliga räntan, är 10%, då med en månatlig sammansättning, där n är lika med antalet månader under ett år (12), är den effektiva årliga räntan 10,471%. Formeln ser ut som:
(1 + 10% / 12) ^ 12 - 1 = 10,471%.
Att använda den effektiva räntan hjälper oss att förstå hur annorlunda ett lån eller en investering fungerar om det är sammansatt halvårsvis, månadsvis, dagligen eller under någon annan tidsperiod..
Om vi hade 1 000 dollar i ett lån eller en investering som är sammansatt varje månad, skulle vi generera 104,71 dollar i ränta på ett år (10,471% av 1 000 dollar), ett belopp större än om vi hade samma lån eller investering sammansatt årligen.
Årlig sammansättning skulle bara generera $ 100 i ränta (10% av $ 1000), en skillnad på $ 4,71.
Om lånet eller investeringen sammansattes dagligen (n = 365) istället för månadsvis (n = 12) skulle räntan på lånet eller investeringen vara 105,16 USD.
Generellt gäller att ju fler perioder eller kapitaliseringar (n) investeringen eller lånet har, desto högre är den effektiva räntan..
Den nominella räntan är den fastställda årliga räntan, som indikeras av ett finansiellt instrument. Detta intresse fungerar enligt det enkla räntan utan att ta hänsyn till sammansättningsperioderna.
Den effektiva räntan är den som fördelar sammansättningsperioderna under en betalningsplan. Den används för att jämföra den årliga räntan mellan lån med olika sammansättningsperioder (vecka, månad, kvartalsvis osv.).
Den nominella räntan är den periodiska räntan multiplicerad med antalet perioder per år. Till exempel betyder en nominell ränta på 12%, baserat på en månatlig sammansättning, en ränta på 1% per månad..
I allmänhet är den nominella räntan lägre än den effektiva räntan. Det senare representerar den verkliga bilden av ekonomiska betalningar.
En nominell ränta utan en sammansättningsfrekvens är inte helt definierad: du kan inte ange en effektiv ränta utan att känna till sammansättningsfrekvensen och den nominella räntan. Den nominella räntan är beräkningsunderlaget för att härleda effektivräntan.
Nominella räntor är inte jämförbara, såvida inte deras sammansättningsperioder är desamma. Effektiva räntor är korrekta för detta genom att "konvertera" nominella räntor till årlig ränta..
Investering A betalar 10%, sammansatt varje månad, och investering B betalar 10,1%, sammansatt halvårsvis.
Den nominella räntan är den ränta som fastställts i den finansiella produkten. För investering A är den nominella räntan 10% och för investering B 10,1%.
Den effektiva räntan beräknas genom att ta den nominella räntan och justera den efter antalet sammansatta perioder som den finansiella produkten kommer att uppleva under den angivna tidsperioden. Formeln är:
Effektiv hastighet = (1 + (nominell takt / antal sammansättningsperioder)) ^ (antal sammansättningsperioder) - 1.
För investering A skulle detta vara: 10,47% = (1 + (10% / 12)) ^ 12 - 1.
För investering B skulle det vara: 10,36% = (1 + (10,1% / 2)) ^ 2 - 1
Även om investering B har en högre nominell ränta är dess effektiva ränta lägre än för investering A.
Det är viktigt att beräkna den effektiva räntan, för om $ 5.000.000 investerades i en av dessa investeringar skulle fel beslut kosta mer än $ 5800 per år.
När antalet sammansättningsperioder ökar ökar den effektiva hastigheten. Resultaten för olika perioder aktiverade, med en nominell ränta på 10% skulle vara:
- Halvårsvis = 10,250%
- Kvartalsvis = 10,381%
- Månatligt = 10,471%
- Dagligen = 10,516%
Det finns en gräns för fenomenet blandning. Även om sammansättning inträffade ett oändligt antal gånger, skulle sammansättningsgränsen nås. Vid 10% skulle den kontinuerligt sammansatta effektiva hastigheten vara 10,517%.
Denna ränta beräknas genom att höja talet "e" (ungefär lika med 2 71828) till räntesatsen och dra ett. I detta exempel skulle det vara 2.171828 ^ (0,1) - 1.
Ingen har kommenterat den här artikeln än.