De finansiell leasing Det är en metod som används av ett företag för att förvärva tillgångar med strukturerade betalningar över tiden. Det kan uttryckas som ett avtal där hyresvärden får hyresbetalningar för att täcka fastighetens kostnader.
Ett finansiellt leasingavtal liknar en fullständig köptransaktion, som finansieras genom ett långfristigt lån, genom att betalningar sker varje månad. Hyresgästen har inte bara operativ kontroll över tillgången utan har också en väsentlig del av de ekonomiska riskerna och fördelarna med värdeförändringen av tillgången..
Till skillnad från en fullständig köptransaktion presenterar leasetagaren emellertid saldot som förfaller som skuld, visar betalningarna som kostnader och har inte äganderätt till utrustningen..
Under leasingperioden anses finansbolaget vara den juridiska ägaren av tillgången..
Artikelindex
Leasing är ett viktigt koncept i affärer. Startups eller småföretag letar ofta efter leasingalternativ.
Detta beror på att deras resurser är begränsade och ägarna till dessa företag inte vill investera så mycket pengar i att skaffa tillgångar för att stödja verksamheten från början. Det är därför de hyr ut tillgångarna när de behöver det.
En månatlig betalning, även med ränta, är oftast det bästa alternativet snarare än att använda kontanter för att köpa kapital..
Eftersom bankfinansiering förblir svårfångad för många småföretag är leasing ett lönsamt men dåligt förstått alternativ..
Det finns många företag som misslyckas på grund av problem med kassaflödet. Vissa av dessa företag kan till och med vara lönsamma, men deras kontanter är bundna i lager eller kundfordringar. Finansiell leasing är en alternativ kredit som möjliggör större likviditet.
Tillåter leasetagaren att köpa en dyr vara eller kapitalisera verksamheten under en period och därmed lindra behovet av att hitta en betydande mängd kontanter i förväg.
Finansiell leasing är ett kommersiellt avtal vars huvudsakliga egenskaper är:
- Hyrestagaren, som kommer att vara kund eller låntagare, väljer en tillgång, såsom en dator, fordon, programvara etc..
- Leasegivaren, som är finansföretaget, kommer att köpa den tillgången.
- Hyrestagaren har rätt att använda den tillgången under leasingavtalet.
- Hyresgästen betalar en serie hyror eller avgifter för användningen av den tillgången.
- Leasinghyran som hyresgästen samlar in under den primära leasingperioden räcker för att återkräva en stor del eller hela tillgångens kostnad plus ränta på hyresgästerna som betalas av hyresgästen..
- Hyresavtalen för en sekundärperiod är mycket lägre. Detta kallas ofta hyra pepparkorn.
- Hyresgästen har möjlighet att förvärva ägandet av tillgången. Till exempel när du betalar den sista hyran till inköpspriset för handelsoptionen.
- Leasegivaren tar varken de risker eller fördelar som härrör från användningen av de leasade tillgångarna.
- Denna typ av hyresavtal kan inte hävas. Hyresgästens investering är försäkrad.
En finansiell leasing har finansiella egenskaper som liknar de för köpeavtal, eftersom det vanliga resultatet är att leasetagaren blir ägaren till tillgången i slutet av leasingavtalet.,
Det har dock olika bokföringsbehandlingar och skattekonsekvenser. Det kan finnas skattefördelar för leasetagaren genom att hyra en tillgång istället för att köpa den. Detta kan vara en stor motivation för att få ett finansiellt leasingavtal..
När det aktiveras leder en finansiell leasing till en ökning av tillgångarna samt skulder i balansräkningen. Som en följd av detta minskar rörelsekapitalet, men ytterligare hävstång skapas av ökningen av skuldkvoten.
I ett kassaflödesanalys redovisas en del av leasingbetalningarna under operativt kassaflöde och delvis i finansiellt kassaflöde, eftersom finansiella leasingkostnader fördelas mellan kapitalkostnader och räntor, liknande ett lån eller en obligation.
Det är ett långsiktigt avtal som inte kan sägas upp. Hyresgästens skyldighet är att betala hyran för hyresavtalet fram till utgången av den överenskomna perioden. Leasingperioden motsvarar i allmänhet tillgångens driftstid i företaget.
Det är ett långsiktigt leasingavtal där leasetagaren måste registrera den leasade posten som en tillgång i balansräkningen och registrera nuvärdet av leasingbetalningarna som skuld..
Dessutom måste uthyraren registrera hyresavtalet som en försäljning i sin egen balansräkning. En kapitalhyrning kan pågå i flera år och kan inte annulleras. Det behandlas som en försäljning för skatteändamål.
Den operativa leasingperioden är kort och kan annulleras efter hyresgästens val med förvarning..
Därför kallas operationell leasing också ett ”öppet hyresavtal”. Leasingperioden är kortare än tillgångens ekonomiska livslängd. Följaktligen återvinner inte uthyraren sin investering under den primära leasingperioden..
Några exempel på operationell leasing är leasing av kopieringsmaskiner, datorhårdvara, bilar etc..
Ett företag som känner till eventuell föråldring av högteknologisk utrustning kanske inte vill köpa någon utrustning. Istället föredrar du att välja ett operationellt leasingavtal för att undvika den potentiella risken för inkurans.
Det är en delmängd av finansiell leasing. I denna typ av hyresavtal säljer ett företag en tillgång till en annan part som i sin tur hyr den ut till företaget.
Tillgången säljs i allmänhet till marknadsvärde. Därför får företaget å ena sidan försäljningspriset kontant och å andra sidan den ekonomiska användningen av den sålda tillgången..
Företaget är skyldigt att göra periodiska hyresbetalningar till hyresvärden. Försäljnings- och leasingavtalet är fördelaktigt för både leasegivaren och leasetagaren.
Medan den förstnämnda uppnår skattefördelar på grund av avskrivningar har den senare ett omedelbart kassaflöde som förbättrar dess likviditetsposition.
Faktum är att ett sådant arrangemang är populärt bland företag som står inför en kortsiktig likviditetskris. Men enligt detta avtal byts inte tillgångarna fysiskt ut, utan allt sker bara i posterna. Det är inget annat än en papperstransaktion.
Det är en speciell form av leasing som har blivit mycket populär de senaste åren. Populär när det gäller att finansiera värdefulla tillgångar som flygplan, oljeriggar och järnvägsutrustning.
Till skillnad från de tre typerna av leasing som nämns ovan, är det i detta fall tre parter inblandade: hyresgästen, uthyraren och långivaren..
Leveraged leasing kan definieras som ett leasingarrangemang där leasegivaren tillhandahåller en del av kapitalet (till exempel 25%) av kostnaden för den leasade tillgången och den externa långivaren ger resten av finansieringen..
Leasegivaren, som är ägaren till tillgången, har rätt till avskrivningstillägget som är associerat med tillgången.
Det är ett avtalsmässigt arrangemang där leasegivaren, som är ägare till en tillgång, tillåter leasetagaren att använda tillgången under en angiven period i utbyte mot periodiska betalningar.
Syftet med hyresavtalet kan vara fordon, maskiner eller andra tillgångar. När hyresvärden och leasetagaren är överens om villkoren för hyresavtalet, får leasetagaren rätten att använda utrustningen. I gengäld kommer du att göra periodiska betalningar under hyresavtalets löptid.
Leasegivaren behåller dock äganderätten till tillgången och har rätt att häva utrustningshyresavtalet om hyrestagaren bryter mot villkoren i avtalet eller bedriver olaglig aktivitet med utrustningen..
- Bestäm belopp och periodicitet för betalningar.
- Minsta kostnad i förskott.
- Hyra är i allmänhet avdragsgill från företagsskatter.
- Potential att fortsätta använda tillgången i slutet av leasingperioden.
- Ytterligare finansiering som kanske inte påverkar större bankarrangemang.
Under innehavet av tillgången i ett finansiellt leasingavtal kommer leasetagaren att vara ansvarig för att underhålla tillgången och för eventuella tjänster som kan vara nödvändiga. Det kan vara möjligt att göra ett separat underhållsavtal.
Det är viktigt att du har en försäkring för tillgången i fråga, som täcker alla potentiella skador som kan uppstå under leasingavtalet..
I slutet av finansiell leasing kan möjligheten ges att förlänga leasingavtalet eller återlämna tillgången till finansbolaget. Detta beror på villkoren i avtalet.
I de flesta fall kommer du att upptäcka att i slutet av den primära hyresperioden har du möjlighet att förlänga hyresavtalet till en sekundärperiod..
Detta kan fortsätta på obestämd tid och sluta när uthyraren och leasetagaren är överens eller när tillgången säljs..
Det sekundära hyresavtalet kan vara mycket lägre än den primära hyran, eller hyresavtalet kan fortsätta månad för månad med samma hyra.
Om ingen förlängning krävs kommer tillgången att returneras till finansföretaget som normalt säljer den..
Ett finansiellt leasingavtal är ett kommersiellt avtal där leasegivaren låter leasetagaren använda en tillgång i utbyte mot periodiska betalningar under en vanligt lång period. Därför är det ett långsiktigt koncept.
Ett operationellt leasingavtal är ett kommersiellt avtal där leasegivaren tillåter leasetagaren att använda en tillgång i utbyte mot periodiska betalningar under en kort tidsperiod. Därför är det ett kortsiktigt koncept.
I ett finansiellt leasingavtal överförs alla risker och fördelar med ägandet av tillgången till leasetagaren.
Detta innebär att leasetagaren är i en situation som liknar att ha köpt tillgången..
Leasegivaren behåller ägandet av tillgången men leasetagaren får exklusiv användning av tillgången.
Till skillnad från en finansiell leasing överför inte ett operationellt leasingavtal riskerna och fördelarna med ägandet till leasetagaren..
Ett finansiellt leasingavtal kallas ett låneavtal / avtal. Kontraktet för ett operationellt leasingavtal kallas ett hyresavtal / kontrakt.
Efter att avtalet har undertecknats av båda parter kan finansiell leasing i allmänhet inte annulleras. Med det operativa leasingavtalet kan det även efter det att avtalet mellan de två parterna har undertecknats hävas under den primära perioden.
Vid finansiell leasing är leasetagaren ansvarig för att ta hand om och underhålla tillgången. Med operationell leasing är leasegivaren den som tar hand om och underhåller tillgången.
För finansiell leasing faller denna risk på leasetagaren. För det operativa leasingavtalet faller denna risk uthyraren..
Ett finansiellt leasingavtal är ett leasingavtal som måste bokföras i redovisningssystemet.
Å andra sidan är operationell leasing ett begrepp som inte behöver registreras i något redovisningssystem. Det är därför som operationell leasing också kallas "utanför balansräkningen.".
Ett finansiellt leasingavtal erbjuder leasetagaren ett skatteavdrag för tillgångskostnader, såsom avskrivningar och finansiella avgifter..
Operationshyresavtalet erbjuder endast skatteavdrag för hyresbetalningar.
Vid finansiell leasing får leasetagaren en option att köpa tillgången i slutet av avtalsperioden. I det operativa leasingavtalet får inte leasetagaren ett sådant erbjudande.
Företaget C är dedikerat till tillverkning av cyklar. Det har hyrt ut en del specialiserad produktionsutrustning till företaget L.
Utrustningens livslängd är 6 år och leasingperioden är fem år. Utrustningens verkliga värde är 20 miljoner dollar och nuvärdet av de minimileaseavgifter som företaget C gör är 15 miljoner dollar.
Utrustningen är utformad speciellt för företagets verksamhet och hyresavtalet innehåller en bestämmelse som gör det möjligt för företag C att förlänga hyresavtalet till mycket lägre priser, eller att köpa utrustningen vid slutet av fem år för 1 miljon dollar..
Det verkliga värdet på utrustningen vid slutet av leasingperioden förväntas uppgå till 4 miljoner dollar. Detta är definitivt ett finansiellt leasingavtal som indikeras av följande:
- Hyresperioden är mer än 70% av utrustningens livslängd.
- Hyresavtalet innehåller en köpköpsoption.
- Utrustningen är skräddarsydd och kan inte användas av tredje part utan betydande ändringar.
Ingen har kommenterat den här artikeln än.